(PDF) Investasi Dalam Sekuritas Hutang - PDF - Convert [PDF]

Citation preview

INVESTASI DALAM SEKURITAS HUTANG / OBLIGASI Sekuritas hutang/ obligasi (debt securities) adalah instrumen yang menunjukkan hubungan kreditor dengan suatu perusahaan. Investasi dalam sekuritas hutang menurut (donald, Jerry dan Terry : 433) dikelompokkan menjadi tiga kategori terpisah untuk tujuan akuntansi dan pelaporan, yaitu meliputi : 1. Dimiliki sampai jatuh tempo (held to – maturity) : Sekuritas hutang yang menurut maksud dan kemampuan perusahaan akan dimiliki sampai jatuh tempo 2. Perdagangan (tranding) : sekuritas hutang yang dimiliki terutama untuk dijual dalam waktu dekat untuk menghasilkan laba atau selisih jangka pendek 3. Tersedia untuk dijual (available for sale) : Sekuritas hutang yang tidak diklasifikasikan sebagai sekuritas yang dimiliki sampai jatuh tempo atau perdagangan. SEKURITAS YANG DIMILIKI SAMPAI JATUH TEMPO Guna mengambarkan akuntansi hutang yang dimiliki sampai jatuh tempo, misalkan Robinson Company membeli obligasi 8% Evermaster Corporation bernilai pari $ 100.000 pada tanggal 1 Januari 2006, pada disconto, dengan membayar $ 92.278. Obligasi ini jatuh tempo pada tanggal 1 Januari 2011 ; bunga dibayar setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari. Robinson mencatat investasi ini sebagai berikut : 1 Januari Sekuritas yang Dimiliki Sampai Jatuh Tempo Kas



92.278 92.278



Perusahaan harus mengamortisasi premi atau diskonto dengan metode bunga efektif. Suku bunga efektif atau hasil (yield) dihitung pada saat investasi dilakukan dan dikenakan pada jumlah tercatat awalnya (nilai buku) atas setiap periode bunga untuk menghitung pendapatan bunga . Jumlah tercatat investasi akan bertambah dengan diskonto yang diamortisasi atau berkurang dengan premi yang diamortisasi dalam setiap perode. Pengaruh amortisasi diskonto terhadap pendapatan bunga yang dicatat Robinson setiap periode untuk investasi dalam obligasi Evermaster.



Robinson mencatat penerimaan pembayaran bunga setengahtahunan yang pertama pada tanggal 1 juli 2006 Adalah : Kas



4.000



Sekuritas yang dimiliki Sampai jatuh Tempo



614



Pendapatan bunga



4.614



Karena Robinson Company menggunakan dasar tahun kalender, maka perusahaan ini mengakrualkan bunga dan mengamortisasi diskonto pada tanggal 31 Desember 2006 sebagai berikut : 31 Desember 2006 Piutang bunga



4.000



Sekuritas yang Dimiliki Sampai Jatuh Tempo



645



Pendapatan bunga



4.645



Jumlah bunga dan amortisasi diberikan dalam tabel berikut ini : Jurnal tanggal 1 Januari 2007 Kas



4.000 Piutang bunga



4.000



Obligasi 8% Yang Dibeli Untuk Memberikan Hasil 10%



Tanggal



Kas yang diterima



Pendapatan bunga



Amortisasi Diskonto obligasi



1/1/06 1/7/06



$4.000



$4.614



$.614



1/1/07



$4.000



1/7/07 1/1/08 1/7/08 1/1/09 1/7/09 1/1/10



$4.000 $4.000 $4.000 $4.000 $4.000 $4.000



4.645 (92.892 x 10% x 6/12) 4.677 4.711 4.746 4.783 4.823 4.864



645 677 711 746 783 823 864



Jumlah Tercatat Obligasi $92.278 92.892 (92.278 + 614) 93.537 94.214 94.925 95.671 96.454 97.277 98.141



1/7/10 1/1/11



$4.000 $4.000



4.907 4.952



907 952



99.048 100.000



$4.000 = $ 100.000 X 0.08 x 6/12 (Kas) $4.614 = $92.278 X 0,10 X 6/12 $614 = 4.614 - $ 4.000 $92.892 = $92.278 + $614 Robinson Company akan melaporkan pos – pos berikut ini berkaitan dengan investasinya dalam obligasi Evermaster pada laporan keuangannya per 31 Desember 2006 : Neraca Aktiva Lancar Piutang bunga



$ 4.000



Investasi jangka panjang Sekuritas yang dimiliki sampai jatuh tempo, pada biaya diamortisasi



$ 93.537



Laporan Laba – Rugi Pendapatan bunga



$ 9.259



Jika Robonson Company menjual investasinya dalam obligasi Evermaster pada tanggal 1 November 2010 dengan kurs 99 ¾ ditambah bunga akrual, maka perhitungan dan ayat jurnal amortisasi diskonto sejak 1 Juli 2010 sampai 1 November 2010 adalah $ 635 (4/6 X $952). Robinson mencatat amortisasi diskonto ini adalah sebgai berikut : I November 2010 Sekuritas yang Dimiliki Sampai Jatuh Tempo Pendapatan bunga



$ 635 $ 635



Perhitungan keuntungan yang direalisasi atas penjualan ini adalah sebagai berikut :



Harga jual obligasi (tidak termasuk bunga akrual)



($100.000 X 993/4%)



$ 99.750



Dikurangi Nilai buku Obligasi per 1 November 2010 Biaya yang diamortisasi 1 Juli 2010



$ 99.048



Ditambah : Diskonto yang diamortisasi untuk periode 1 Juli 2010 sampai 1 November 2010 (952 x 4/6)



635 99.683



Keuntungan atas penjualan obligasi



$



67



Robinson mencatat penjualan obligasi ini adalah : 1 November 2010 Kas



102.417 (99750 + (4000 * 4/6) Pendapatan bunga Sekuritas yang dimiliki Sampai Jatuh Tempo Keuntungan atas Penjualan Sekuritas



2.667 (4000 X 4/6) 99.683 67



SEKURITAS YANG TERSEDIA UNTUK DIJUAL Perusahaan seperti Amazon.Com melaporkan sekuritas yang tersedia untuk dijual sebesar nilai wajar. Keuntungan dan kerugian yang belum direalisasi yang berkaitan dengan perubahan nilai wajar sekuritas hutang yang tersedia untuk dijual dicatat dalam akun keuntungan atau kerugian kepemilikan yang belum drealisasi. Jadi, perusahaan melaporkan dalam neraca, sekuritas yang tersedia untuk dijual pada nilai wajar, tetapi tidak melaporakn perubahan nilai wajar sebagai bagian dari laba bersih sampai sekuritas itu dijual. Contoh :



Graff Corporation membeli obligasi 10%, 5 tahun, senilai $100.000 pada tanggal 1 Januari 2006, dengan bunga dibayar setiap tanggal 1 Juli dan 1 Januari. Obligasi ini dijual dengan harga $108.111, yang mengasilkan premi obligasi sebesar $8.111 dengan suku bunga efektif 8%. Graf mencatat pembelian obligasi ini adalah sebagai berikut : Sekuritas yang Tersedia untuk Dijual



108.111



Kas



108.111



Ayat jurnal untuk mencatat pendapatan bunga pada tanggal 1 juli 2006 adalah sebagai berikut : 1 Juli 2006 Kas



5.000 Sekuritas yang Tersedia untuk Dijual



676



Pendapatan bunga



4.324



Pada tanggal 31 Desember 2006, Graff akan membuat ayat jurnal berikut ini untuk mengakui pendapatan bunga : 31 Desember 2006 Piutang Bunga Sekuritas yang Tersedia untuk dijual Pendapatan bunga



5.000 703 4.297



Akibatnya, Graff akan melaporkan pendapatan bunga untuk tahun 2006 sebesar $8.621 ($4.324 + $4.297)



Obligasi 10% Yang Dibeli Untuk Memberikan Hasil 8%



Tanggal



Kas yang diterima



Pendapatan bunga



1/1/06 1/7/06 $5.000 $4.324 1/1/07 $5.000 4.297 1/7/07 $5.000 4.269 1/1/08 $5.000 4.240 1/7/08 $5.000 4.210 1/1/09 $5.000 4.178 1/7/09 $5.000 4.145 1/1/10 $5.000 4.111 1/7/10 $5.000 4.075 1/1/11 $5.000 4.040 a. $5.000 = $100.000 X 0,10 X 6/12 b. $4.324 = $108.111 X 0,08 x 6/12 c. 676 = $ 5.000 - $4.324 d. $ 107.435 = $108.111 - $ 676



Amortisasi Diakonto obligasi $676 703 731 760 790 822 855 889 925 960



Jumlah Tercatat Obligasi $108.111 107.435 106.732 106.001 105.241 104.451 103.629 102.774 101.885 100.960 100.000



Untuk menerapkan nilai wajar pada sekuritas hutang ini, asumsikan bahwa pada akhir tahun nilai wajar obligasi adalah $105.000 dan jumlah tercatat investasi sebesar $106.732. Setelah membandingan niai wajar ini dengan tercatat (biaya yang diamortisasi) obligasi pada tanggal 31 Desember 2006, Graff mengakui suatu kerugian kepemilikan yang belum direalisasi sebesar $1.732 ($106.732 - $105.000). Ayat jurnalnya adalah sebagai berikut : 31 Desember 2006 Keuntungan atau Kerugian Kepemilikan yang belum direalisasi – Ekuitas 1.732 Penyesuaian Nilai wajar Sekuritas (Tersedian untuk dijual



1.732



Contoh: Portofolio Sekuritas Webb Corporation mempunyai dua sekuritas hutang yang diklasifikasikan sebagai sekuritas yang tersedia untuk dijual, dengan informasi sebagai berikut : PORTOFOLO SEKURITAS HUTANG YANG TERSEDIA UNTUK DIJUAL



31 DESEMBER 2007 Investasi



Biaya yang Diamortisasi



Nilai Wajar



Obligasi 8% Watson Corporation Obligasi 10% Anacomp Corp. Total portofolio Saldo penyesuaian nilai wajar sekuritas sebelumnya Penyesuaian nilai wajar sekuritas- Kr.



$ 93.537 200.000 $293.537



$103.600 180.400 $284.000



Keuntungan (Kerugian) yang belum direalisasi $ 10.063 ( 19.600) ($ 9.537) 0 ($ 9.537)



Jurnal 31 Desember 2007 Keuntungan atau Kerugian Kepemilikanyang Belum Direalisasi – Ekuitas



$ 9.537



Penyesuaian Nilai Wajar Sekuritas (Tersedia untuk Dijual



$ 9.537



Penjualan Sekuritas yang Tersedia untuk Dijual Webb Corporation menjual obligasi watson pada tanggal 1 Juli 2008 dengan harga $90.000 dan biaya yang diamotisasi $94.214. Perhitungan kerugian yang direalisasi sbb : Biaya diamortisasi (obligasi Watson)



$94.214



Dikurangi : Harga jual obligasi Kerugian atas penjualan obligasi



90.000 $ 4.214



Webb mencatat penjualan obligasi Watson adalah sebagai berikut : 1 Juli 2008 Kas



$90.000



Kerugian atas Penjualan Sekuritas



$ 4.214



Sekuritas



$94.214



PORTOFOLO SEKURITAS HUTANG YANG TERSEDIA UNTUK DIJUAL 31 DESEMBER 2008 Investasi



Biaya yang Diamortisasi



Obligasi 10% Anacomp Corp. (total portofolio) Saldo penyesuaian nilai wajar sekuritas sebelumnya – Kr Penyesuaian nilai wajar sekuritas- Dr.



200.000



Nilai Wajar



195.000



Keuntungan (Kerugian) yang belum direalisasi ( 5.000)



( 9.537) ($ 4.537)



Penyajian Laporan Keuangan Neraca per 31 Desember 2008 dan laporan laba – rugi tahun 2008 Webb Corporation akan memuat pos – pos dan jumlah – jumlah berikut ini (obligasi Anacomp merupakan investasi jangka panjang tetapi tidak dimaksudkan untuk dimiliki sampai jatuh tempo) :



Neraca Aktiva lancar Piutang bunga



$



XXX



Investasi Sekuritas yang tersedia untuk dijual, pada nilai wajar



$ 195.000



Ekuitas pemegang saham Akumulasi kerugian komprehensif lainnya



$



5.000



Laporan Laba – Rugi Pendapatan dan keuntungan lain-lain Pendapatan bunga Beban dan kerugian lain – lain



$ XXX



Kerugian atas penjualan sekuritas



$ 4.214



Soal 1 Moonwalker Company membeli, sebgai investasi yang dimiliki sampai jatuh tempo, obligasi 9% senilai $50.000, 5 tahun, milik Prime Time Corporation dengan harga $46.304, yang memberikan pengembalian sebesar 11%. Buatlah ayat jurnal Moonwalker untuk : a. Pembelian investasi Sekuritas yang dimiliki sampai jatuh tempo $ 46.304 Kas $46.304 b. Penerimaan bunga tahunan serta amortisasi diskonto. Asumsikan digunakan amortisasi bunga efektif. Kas = 50.000 X 9% = $ 4.500 Pendapatan bunga = $ 46.304 X 11% = 5.093 Amortisasi Disconto = $5.093 - $ 4.500 = 593 Nilai obligasi = $ 46.304 + 593 = $ 46.897



Soal 2 Berdasarkan soal no 1, asumsikan obligasi tersebut dibeli sebagai sekuritas yang tersedia untuk dijual. Buatlah ayat jurnal Monwalker untuk a. Pembelian investasi b. Penerimaan bunga tahunan serta amortisasi diskonto c. Penyesuaian nilai wajar akhir tahun. Obligasi tersebut mempunyai penyesuaian bilai wajar akhir tahun sebesar $47.200



Soal 3 Mask Corporation membeli, sebagai investasi yang dimiliki sampai jatuh tempo, obligasi 8% senilai $40.000, 5 tahun, milik Phantasy Star Inc. Dengan harga 43.412, yang memberikan pengembalian sebesar 6%. Obigasi ini membayar bunga secara setengah tahunan. Buatlah ayat jurnal mask untuk : a. Pembelian investasi ini b. Penerimaan bunga setengah tahunan serta amortisasi premi. Asumsikan digunakan amortisasi bunga efektif.



Soal 4



Oman Biyik Corporation membeli obligasi perdagangan dengan nilai pari senilai $40.000, Pada tanggal 31 Desember, Biyik menerima bunga tahunan $2.000 Dan nilai wajar obligasi itu adalah $38.400. Buatlah ayat jurnal bagi Biyik untuk a. Pembelian investasi ini b. Penerimaan bunga c. Penyesuaian nilai wajar



SOAL 5 (Ayat jurnal untuk sekuritas yang dimiliki sampai jatuh tempo) Pada tanggal 1 Januari 2006, Hi and Lois Company membeli obligasi 12%, dengan nilai jatuh tempo $300.000, seharga $322.744,44. Obligasi itu memberikan hasil 10% kepada pemegang obligasi. Obligasi itu tertanggal 1 Januari 2006 dan jatuh tempo tanggal 1Januari 2011, dengan bunga dapat diterima tanggal 31 Desember setiap tahun. Hi dan Lois menggunakan bunga efektif untuk mengalokasikan diskonto atau premi yang belum diamortisasi. Obligasi ini diklasifikasikan dalam kategori dimiliki sampai jatuh tempo. Diminta



a. Buatlah ayat jurnal pada saat pembelian obligasi b. Siapkan skedul amortisasi obligasi c. Buatlah ayat jurnal untuk mencatat bunga yang diterima dan amortisasi untuk tahun 2006 d. Buatlah ayat jurnal untuk mencatat bunga yang diterima dan amortisasi untuk tahun 2007