Kuliah Akm 2 Inten [PDF]

Citation preview

CURRENT LIABILITY



IASB= International Accounting Standard Boards LIABILITY:



Is a present obligation of a company arrising from past event , the settlement of which is expected to result in an outflow from the company of resource (1)



CURRENT LIABILITY 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. 8. 9.



Account Payable Notes Payable Current Maturity of Long Term Debt Short Term Obligation Expected to be Refinanced Dividend Payable Customer Advance and Deposit Unearn Revenue Income Taxe Payable Employ Related Liabilities (2)



1.Account Payable • Are balance owned to other of goods , supplies, or service purchased on open account • Usually term of condition (2/10,n/30 or 1/10 EOM • Jurnal: • Inventory $ 200 • Trade Payable $ 200 •



(3)



2.Notes Payable • Difinition: • Are written promises to pay a certain sum of money on specified future of date • Interest-bearing Notes Issued: • Diasumsikan PT.Bank ABC menyetujui pinjaman sebesar $ 100,000 pada tgl 1 Maret 2011 kepada PT.CDF dengan jangka waktu 4(empat) bulan dan bunga 6 % per tahun •



(4)



Jurnal Pencatatan dan Pengakuan beban bunga – Notes Payable • PT.CDF pada tgl 1 Maret 2011 mencatat penerimaan kas sbb: • Cash 100,000 • Notes Payable 100,000 • Pada tgl 30 Juni 2011, dibuat jurnal pengakuan beban bunga : • Interest Expense 2,000 • Interest Payable 2,000 • (6%x4/12x100,000) •



(5)



Jurnal Pencatatan Pembayaran Notes Payable pada tgl jatuh tempo bunga • Pada tgl 1 Juli 2011 PT.CDF harus melunasi pinjamannya : • Notes Payable • Interest Payable • Cash



100,000 2,000 102,000 •



(6)



Zero-Interest Bearing Notes • Tingkat bunga pinjaman tidak dinyatakan secara explicit melainkan secara implicit • Misal: PT.CDF meminjam kepada PT.Bank ABC sebesar $ 102,000 pada tgl 1 Maret 2011 untuk jangka waktu 4 bulan sedangkan Nilai Sekarang Pinjaman tersebut $ 100,000 • Jurnal: • Cash 100,000 • Notes Payable 100,000 •



(7)



Pengakuan Beban Bunga dan Pelunasan Pinjaman • Jurnal Pada tgl 30 Juni 2011 • Interest Expense $ 2,000 • Notes Payable



$2,000



• Jurnal Pada tgl 1 Juli 2011 • Notes Payable $ 102,000 • Cash $ 102,000 •



(8)



3. Current Maturity Of Long Term Debt • Yaitu bagian utang jangka panjang (Utang Obligasi, Utang Hipotik) yang jatuh tempo di tahun berjalan • Yaitu utang yg dlm waktu dekat akan dilunasi dgn fasilitas utang yg baru (refinanced debt) • Utang yang akan dikonversi ke ekuitas (modal saham)



Ilustrasi • Pada tgl 1 Nopember 2011 ,PT.G sepakat menanda tangani utang jangka panjang kepada PT.H yg akan jatuh tempo pada tgl 1 April 2013, kemudian PT.G melanggar kesepakatan (conenant) menarik utang tersebut dengan wesel bayar (note payable) atau utang jangka pendek , Tetapi PT.G dapat tetap mengakui sebagai utang jangka panjang jika PT.H menyetujui (sepakat) sebelum tgl 31 Desember 2011 • Terdapat tenggang waktu kesepakatan atas pelanggaran covenan tersebut, jika tidak ada kesepakatan antara kedua belah pihak maka utang PT.G tersebut harus diakui sebagai utang jangka pendek



4.Short term Obligation Expected To Be Refinanced • Jika ada utang jangka pendek (short term obligation) diperpanjang (refinanced) lebih darisatu perputaran usaha (1th), maka dapat dikecualikan sebagai utang jangka pendek (current Liability) • Sebaliknya suatu perusahan menanda tangani pinjaman jangka panjang (5 th) dgn bank , tetapi menarik pinjaman tersebut secara bertahap dgn menggunakan Notes (wesel) berjangka 90 hari, ini dapat diakui sebagai utang jangka pendek • Tidak ada aturan yang baku,tetapi tetap bisa diberlakukan secara pragmatis terhadap pengakuan utang tersebut



Ilustrasi • • • • • •



PT.H memiliki informasi tentang utang wesel (note payable) sbb: 1. Menerbitkan note payable $ 3,000,000 per 30 Nopember 2011 yg jatuh tempo pd tgl 28 February 2012 2. PT.H ingin memperpanjang jatuh tempo utang tsb (refinance the loan) s/d 30 Juni 2013 Dlm case diatas jika refinance belum dilaksanakan sebelum tgl 31 Desember 2011, maka tetap diakui sebagai Current Liability • Jika Refinance sudah selesai dilaksanakan sebelum tgl 31 Desember 2011, maka diakui sebagai Non Current Liability • Jika Refinance dilakukan setelah tgl laporan keuangan (31 Desember 2011), maka tidak mempengaruhi tingkat solvency perusahaan, maka tetap diakui sebagai Current Liability pada tgl 31 Desember 2011



5. Dividend Payable • Cash Dividends Payable: • Utang dividen tunai ini biasanya telah diselesaikan dalam tahun dimana dividend tersebut di deklarasikan, maka dikatagorikan sebagai Currentr Liability



• Share Dividends Payable: • Tidak diakui sebagai Liability karena sifatnya hanya berdampak pada perubahan posisi ekuitas dan tidak menggfanggu casf flow atau memerlukan Future Outlays of Asset and service



6. Customer Advance Deposit •



Merupakan Setoran jaminan tunai yang diterima dari pelanggan yaitu digunakan untuk menjamin pelaksanaan kontrak pemberian jasa atau melengkapi pembayaran atas kewajiban transaksi yang akan datang • Ilustrasi: • PT.ABC menerima setoran jaminan tunai atas aset yang disewakan ke pelanggan untuk mengantisipasi kerusakan aset yang disewa tersebut. (sebagai uang jaminan) • PT.ABC menerima uang muka tunai atas aset yang dibeli pelanggan untuk melengkapi pembayaran pelanggan yang akan dilakukan dimasa yang akan datang .(sebagai uang muka pembayaran/ uang panjar )



7.Unearned Revenue • Unearned Revenue (Pendapatan Diterima Dimuka): • 1.Pada saat penerimaan uang muka di debit pada Kas (Cash) pada Liabilitas (Liability) atau diidentifikasi sebagai Pendapatan Diterima Dimuka (Unearned Revenue). • 2.Pada saat terjadi penyerahan barang atau jasa yg disepakati, maka di debit pada Pendapatan Diterima Dimuka (Unearned Revenue) pada Pendapatan (Renevue) •



(9)



Ilustrasi • PT.Liga Indonesia menjual 10,000 tiket sepak bola pada 5 jadwal pertandingan ISL dengan harga $ 50 pada tgl 6 Agustus 2012, maka jurnal: • Cash 500.000 • Unearned Football Ticket Revenue 500.000 • Pada tgl pelaksanaan pertandingan jadwal pertama tgl 7 September 2012 ,maka Jurnal; • Unearned Football Tickect Revenue 500.000 • Ticket Revenue 500.000 •



(10)



Jenis Akun Type of business



Unearned Revenue



Earned Revenue



Airline



Unearned Passenger Ticket Revenue Unearned Subsription Revenue Unearned Rental Revenue Unearned Warranty Revenue



Passenger Ticket Revenue Subsription Revenue Revenue Rental Revenue



Publisher Hotel Auto Dealer



(11)



Warranty Revenue



8. Income Tax Payable • Merupakan kewajiban atas Pajak Penghasilan Perusahaan • Beban Pajak 10,000 • Utang Pajak th berjalan 10,000 • Merupakan kewajiban atas PPN (10%) perusahaan • Piutang 3,300 Penjualan 3,000 Pajak Penjualan 300



9.Employee Related Liabilities • •



PT.ABADI mencatat kewajiban gaji karyawan sebagai berikut: Biaya Gaji Karyawan Rp 10,000,000 PPh Pasal 21 Rp.700.000, Jaminan Sosial Tenaga Kerja Rp. 300.000, Iuran Pensiun Rp.200.000, Pemotongan Gaji diatas dibebankan kepada karyawan kecuali Jaminan Sosial Tenaga Kerja dibayar oleh Perusahaan ,maka jurnal: Beban Gaji Rp.10.000.000 Utang PPh Pasal 21 700.000 Utang Iuran Pensiun 300.000 Kas 9.000.000 Beban Gaji Rp.200.000 Utang Jaminan Sosial Tenaga Kerja 200.000 (12)



Compansated absences(vacation) • Misal: Kompensasi Liburan (cuti) • PT.Abdi memiliki 10 karyawan dan membayar kompensasi liburan sebesar $ 480 per minggu pd th 2011, tetapi sebanyak 20 minggu kompensasi tersebut tidak digunakan oleh karyawan, Pada th 2012 karyawan baru menggunakan kompensasi tsb sebesar $ 540, • maka jurnal tgl 31Des 2011: • •



Wages expenses $9.600 Vacation wages payable $ 9.600 • Pada th 2012 jurnal menjadi: • Vacation wages Payable $ 9.600 • Wages expense $ 1.200 Cash $ 10.800 (13)



Profit Sharing and Bonus Plan • •



Ilustrasi: PT.Palmer membukukan Laba selama th 2011 sebesar $100,000 dan akan dibayarkan untuk Bonus Karyawan sebesar $ 10,700 pada bulan January 2012. Pada akhir th 2011 PT.Palmer membuat jurnal penyesuaian sbb : • •



•



Employee Bonus Expense Profit Sharing Bonus Payable



$ 10,700 $ 10,700



Pada bulan January 2012 dimana bonus dibayar: • •



Profit Sharing Bonus Payable Cash



$ 10,700 $ 10,700



PROVISION • •



A Provision is a liability of uncertain timing or amount (sometime reffered to as an estimated liability) Common type of Provision is: 1. Litigation 2. Warrantees 3. Product guarantees 4. Business Restructuring 5. Enviromental damage



Illustration of Provision • Vodafone (GBR) : melaporkan $ 900 juta sehubungan dgn beban Contaminated sites untuk mengantisipasi permasalahan legal dan sengketa peraturan (regulatory despute) • Nokia (FIN) melaporkan $ 3,500 juta, untuk mengantisipasi persoalan kekayaan intelektual , sengketa pengadilan, dan biaya restrukturisasi . • Nestle Group (CHE) melaporkan $ 3,600 juta untuk mengantisipasi timbulnya sengketa pengadilan dan biaya restrukturisasi



Ilustration Provision for Warranty,Refund,Lawsuit (Legal Claim) •



•



•



•



Warranty: PT.Santos memberikan jaminan (warranty) kepada pelanggannya atas penjualan produk-2 elektroniknya, berdasarkan pengalaman yg lalu terdapat kemungkinan adanya klaim atas jaminan produk tersebut. Maka dgn demikian PT.Santos harus mengakui pembentukan provisi untuk warranty (jaminan) tsb. • Refund : PT.Christion Dior (FRA) memberikan kebijakan uang kembali (Refund) atas ketidakpuasan pelanggan thd produknya. Maka dgn demikian PT. PT.Christion Dior harus mengakui pembentukan provisi untuk penge,balian uang (refund) tsb. • Lawsuit Lawsuit (Legal Claim), Karyawan PT.Morrison Grocier mencatat $ 1 juta terhadap kemungkian kerusakan dan cedera fisik yg disebabkan oleh fasilitas perusahaan Maka dgn demikian PT.Morrison Grocier harus mengakui pembentukan provisi untuk mengantisipasi Legal Claim tsb.



Ilustrasi: •



Pabrik Mesin PT.Denson pada th 2011 mulai memproduksi mesin baru di Bulan July 2011 dan menjual sebanyak 100 unit mesin pada harga $ 5,000 per unit s/d per 31 Desember 2011. Masing-2 mesin bergaransi selama 1 th . PT.Denson mengestimasi biaya garansi berdasarkan pengalaman th lalu rata-2 sebesar $ 200 per unit . Kemudian pada th 2011 biaya garansi yg terjadi tercatat sebesar $ 4,000 dan pada th 2012 sebesar $ 16,000 , maka jurnal transaksi:



•



1.Penjualan 100 unit mesin pd hrg $ 5,000 ,July s/d Desember 2011 • Cash/Account Receivable $ 500,000 • Sale $ 500,000 2. Pengakuan Beban Garansi, July s/d Deseember 2011 • Warranty Expense $ 4,000 • Cash,Inventory $ 4,000 • Warranty Expense $ 16,000 • Warranty Liability $ 16,000 3 . Pengakuan Beban Garansi, th 2012 • Warranty Expense $ 16.000 • Cash,Inventory $ 16,000



•



•



Ilustrasi (2): •



Pada Tgl 2 January 2011, PT.Astra 2000 memberikan garansi atas produk-2 otomotif merk Toyota Corrolla s/d 50,000 km atau elama 3 th. Harga jual mobil Toyota Corrola $ 20,000 dan tambahan harga garansi sebesar $ 600, maka jurnal transaksi diatas :



• • •



Cash



•



Pada masa berakhir garansi th ke-tiga, jurnal transaksinya sbb:



• •



Unearned Warranty Revenue Warranty Revenue



$ 20,600 Sale Unearned Warranty Revenue



$ 20,000 $ 600 $ 600 $ 600



Contingent Liabilities & Contingent Asset •



Contingent Liabilities • Tidak diakui dalam Laporan Keuangan (extracomtable) sebab: • • • •



1.Merupakan Possible Obligation yg belum dikonfirmasi sebagai Present Obligation 2.Merupakan Present Obligation tetapi belum bisa dipastikan pembayaran kewajibannya 3.Besar kewajiban yg mungkin akan timbul belum bisa di kalkulasi Contoh :Tuntutan Pengadilan (Lawsuit) dari pelanggan Jaminan atas tingkat kolektibilitas piutang



Contingent Asset: Kemungkinan timbulnya aset dari kejadian masa lalu tetapi tdk dapat dikonfirmasi dan sangat tergantung dari terjadi atau tidaknya peristiwa yad Contoh :Ganti Rugi akibat menang perkara di pengadilan Virtualy Certain: Kepastian yg masih maya adalah 90 % baru bisa diakui sebagai aset



EQUITY • EQUITY: • Is the residual interest in the asset of the company after deducting all liabilities • EQUITY • is often referred as Shareholder,s Equity,Stockholder’s equity,or Corporate Capital , • EQUITY • is consist of 1.Share Capital,2 Share Premium,3.Retained Earning,4.Accumulated Comprehensif Income,5.Treasury Share,6.NonControling interest



PENERBITAN SAHAM (Issuance Of Share) 1. Par Value Share (Nilai Nominal Saham): Tidak terkait dgn Nilai Pasar (wajar) Saham Nilai Nominal saham sangat rendah dibanding Nilai Pasar saham dgn tujuan untuk menghindari Contingent Liabilities apabila harga saham terjual dibawah harga Nominalnya



Dibagi Menjadi 2: a. Ordinary Share b. Share Premium



Ordinary Share and Share Premium • Ordinary Share (saham biasa) • Akun saham murni dikreditkan sesuai dengan nilai original saham tanpa ada nilai tambahan • Share Premium (saham premium) • Akun saham dikreditkan terdapat nilai lebih yg dibayarkan oleh para pemegang saham sebagai pendapatan atas penerbitan saham oleh emitennya



2. No Par Share (stated value) • Saham diterbitkan tanpa nilai nominal untuk menghindari Contingent Liabilities • Untuk menghindari perbedaan nilai nominal dgn nilai wajar



• Contoh: • PT.BASF merencanakan menerbitkan 10,000 saham tanpa nilai nominal ,kemudian saham pertama dijual sebanyak 500 lembar tunai seharga $ 10 per lembar saham,maka jurnalnya • Cash $ 5,000 • Modal Saham-Biasa $5,000 • Jika dijual saham kedua dgn harga $ 11 per saham ,maka jurnalnya: • Cash $ 5,500 • Modal Saham-Biasa $5,500



No Par Share (2) • Jika No Par Value Share nilainya dinyatakan sebesar sebesar $ 5, diterbitkan sebanyak 10,000 lembar dibeli dgn harga sebesar $,15 per saham ,maka jurnalnya sbb: • •



Cash Share Capital Share Premium



$ $



15,000 5,000 $ 10,000



3.Share issued with other security (Lump Sum Sale) • 1.Proportional Method: • Contoh: •



• • • • • •



PT.BASF menerbitkan 1,000 saham biasa dgn nilai dinyatakan sebesar $ 10 dan nilai wajar $ 20 per saham dan 1,000 saham preferen dgn nilai dinyatakan sebesar $ 10 per saham dan nilai wajar sebesar $ 12 untuk Lump Sum Sale sebesar $ 30,000 Nilai Wajar saham biasa (1,000x$20) =$20,000 Nilai Wajar saham preferen(1,000x$12) =$12,000 =$32,000 Alokasi u/ saham biasa = $20,000/$32,000x$30,000=$18,750 Alokasi u/ saham preferen= $12,000/$32,000x$30,000=$18,250 Total alokasi = $30,000



Share issued with other security (Lump Sum Sale)-2



• Incremental Method ; • Contoh: •



PT.BASF menerbitkan 1,000 saham biasa dgn nilai dinyatakan sebesar $ 10 dan nilai wajar $ 20 per saham dan 1,000 saham preferen dgn nilai dinyatakan sebesar $ 10 per saham dan nilai wajar sebesar $ 12 untuk Lump Sum Sale sebesar $ 30,000



• • •



Lump Sum Receipt = Alokasi u/ saham biasa (1,000X$20) = Alokasi u/ saham preferen =



$ 30,000 (20,000) $ 10,000



Non-Current Liability /Long term Debt •



1.BONDS PAYABLE •



•



(UTANG OBLIGASI)



2.LONG TERM NOTES PAYABLE (UTANG JANGKA PANJANG) •



3.SPECIAL ISSUES



Valuation of bond payable • •



Obligasi dinilai pada harga pari (nominal) Nilai pari/nominal obligasi sama dgn present value nilai pokok obligasi ditambah present value anuity nilai bunga obligasi



•



Misal:PT.Santos menerbitkan Obligasi dgn nilai pari (nominal) $ 100,000 pada tgl 1 januari 2011 yg akan jatuh tempo dalam jangka waktu 5 th dgn tingkat bunga 9 % /th.



• •



Gambaran tentang present value dari penerbitan obliugasi adalah sbb: PV of bond principal $ 100,000



• •



PV-Annuity of interest $ 9,000 $ 9,000



$ 9,000



$9,000



$ 9,000



Valuation of bond payable (2) • • • • •



Present Value of The Bond Principal= 100.000 x 0.64993 (table pv at 9 %) = Present Value of Interest payment = $ 9,000 x 3.88965 (table pv at 9 %) = = $100,000



$ 64,993 $ 35,007



• Pencatatan utang obligasi (bonds payable) pd tgl 1 januari 2011: • Cash $ 100,000 • Bonds Payable $ 100,000 • Pencatatan pengakuan bunga obligasi pd tgl 31 desember 2011: • Bond Interest Expense $ 9,000 • Bonds Interest Payable $ 9,000 • Pencatatan pembayaran bunga obligasi pd tgl 1 Januari 2012: • Bond Interest Payable $ 9,000 • Cash $ 9,000 •



Obligasi diterbitkan pada Harga Diskon •



Bonds issued at discount



• • •



PV of bond principal $ 100,000 i = 10 % (market rate of bonds interest) PV-Annuity of interest =8 %(face value rate of bond interest ) $ 4,000 $ 4,000 $ 4,000 $4,000 $ 4,000 Semi annualy interest payment on I july and 1 january



n=10 • • • •



• •



Present Value of The Bond Principal= 100.000 x 0.61391 (table pv at 10 %) Present Value of Interest Payment $ 4,000 x 7,72173 (table pva at 10%) Present Value Selling Price of bonds



= = =



$ 61,391



=



$ 92,278



Discount bonds payable = $ 100,000 - $ 92,278 =$ 7,722



$ 30,887



Obligasi diterbitkan pada Harga Premium • • • •



Bonds issued at Premium



PV of bond principal i = 6 % (market rate of bond interest) PV-Annuity of interest =8 %(face value rate of bond interest ) $ 4,000 $ 4,000 $ 4,000 $4,000



$ 100,000



$ 4,000



n=10 Semi annualy interest payment on 1 juli and 1 jan



• • • •



• •



Present Value of The Bond Principal= 100.000 x 0.74409 (table pv at 6 %) Present Value of Interest Payment $ 4,000 x 8,53020 (table pva at 6 %) Present Value Selling Price of bonds



= = =



$



74,409



$



34,121



=



$ 108,530



Discount bonds payable = $ 106,530 - $ 100,000 =$ 8,530



Jurnal pengakuan dan pembayaran bunga obligasi • • •



Pencatatan utang obligasi (bonds payable) pd tgl 1 januari 2011: Cash $ 92,278 Bonds Payable $ 92,278



• • • •



Pencatatan pembayaran bunga obligasi pd tgl 1 Juli 2011: Bond Interest Expense $ 4.614 Bonds Payable $ 614 Cash $ 4,000



• • • •



Pencatatan pengakuan bunga obligasi pd tgl 31 Desember 2011: Bond Interest Expense $ 4.645 Bond interest Payable $ 4,000 Bonds Payable $ 645



DIFINISI CASH BASIS MENURUT KAMUS AKUNTANSI YG DISUSUN OLEH 20 AKUNTAN PRAKTISI DAN AKADEMISI DI AMERIKA • •



DICTIONARY FOR ACCOUNTANTS



A Basis of keeping account, in contrast to the accrual basis , whereby revenue and expense are recorded on books of account when receive and paid,respectively without regard to the periode to which they apply. The cash basis is a frequently unsatisfactory variation of the accrual basis, but in instance where transaction are limited to cash revenue and outgo, the two methods may virtually coincide



• •



BUSINESS DICTIONARY



An accounting method in which income is recorded when cash is received, and expenses are recorded when cash is paid out. Cash basis accounting does not conform with the provisions of GAAP and is not considered a good management tool because it leaves a time gap between recording the cause of an action (sale or purchase) and its result (payment or receipt of money). It is, however, simpler than the accrual basis accounting and quite suitable for small organizations that transact business mainly in cash. Also called cash accounting.



• •



Lita Epstein



The crucial difference between these two accounting processes is in how you record your cash transactions.