Likuidasi Persekutuan [PDF]

Citation preview

LIKUIDASI PERSEKUTUAN



6/22/16



1



PROSES LIKUIDASI Mengkonversi asset non kas menjadi kas Mengakui laba/rugi dan beban likuidasi yang terjadi selama proses likuidasi Membayar hutang-hutang Mendistribusikan kas ke para partner sesuai dengan saldo modal akhir masing-masing 6/22/16



2



ASUMSI UMUM LIKUIDASI Persekutua PERSEKUTUAN n dalam Semua asset posisi Semua dikonversikan solvent sekutu menjadi kas sebelum ada (total (partner) pendistribusia asetnya punya Tidak ada ekuitas di hutang n kas ke para melebihi dalam asset sekutu kepada total neto sekutu liabilitasny persekutuan a) 6/22/16



3



ILUSTRASI LIKUIDASI PERSEKUTUAN Firma AB Assets



Balance Sheet For year ended Dec 31, 2010 Liabilities & Equitues



Cash



$



10,000 Accounts payable



$



40,000



Accounts receivable



30,000 Loan from A



10,000



Inventory



30,000 A Capital



25,000



Plant assets – net



40,000 B Capital



35,000



$



110,000



$



110,000



A dan B membagi laba/ruginya 70% dan 30%. Mereka setuju untuk membubarkan partnership setelah 1 Januari 2011. Aset terjual pada 5 Januari 2011; inventory terjual $25,000, plant asset terjual $30,0004 6/22/16



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Realisasi persediaan Persediaan dengan nilai buku $30,000 terjual dengan harga $25,000 Date 5/1



Accounts



Cash



Debit



25,000



Inventory



30,000 A Capital



Initial balance 6/22/16



Credit



$25,000



B Capital



$35,000 5



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Realisasi persediaan Persediaan dengan nilai buku $30,000 terjual dengan harga $25,000 Date 5/1



Accounts



Cash



Debit



25,000



A, Capital



3,500



B, Capital



1,500



Inventory



30,000 A Capital



Initial balance Deficiency 6/22/16



Credit



B Capital



$25,000



$35,000



(3,500)



(1,500) 6



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Realisasi aset tetap Aset tetap dengan nilai buku $40,000 terjual dengan harga $30,000 Date 5/1



Accounts



Cash



Debit



30,000



Plant Assets



40,000 A Capital



Initial balance Deficiency 6/22/16



Credit



B Capital



$25,000



$35,000



(3,500)



(1,500) 7



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Realisasi aset tetap Aset tetap dengan nilai buku $40,000 terjual dengan harga $30,000 Date 5/1



Accounts



Cash



Debit



30,000



A, Capital



7,000



B, Capital



3,000



Plant Assets



40,000 A Capital



Initial balance



6/22/16



Credit



B Capital



$25,000



$35,000



Deficiency



(3,500)



(1,500)



Deficiency



(7,000)



(3,000)8



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Realisasi piutang Piutang dengan nilai buku $30,000 tertagih sebesar $22,000 Date Accounts Debit Credit 5/1



Cash



22,000



A, Capital



5,600



B, Capital



2,400



Acc Receivable



30,000 A Capital



Initial balance



6/22/16



B Capital



$25,000



$35,000



Deficiency



(3,500)



(1,500)



Deficiency



(7,000)



(3,000)



Deficiency



(5,600)



(2,400)9



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Penyelesaian kewajiban Setelah semua aset non kas direalisasi menjadi kas, firma AB membayar utang kepada kreditor Date 5/1



Accounts



Loan from A Account Payable Cash



6/22/16



Debit



Credit



$10,000 40,000 $50,000



10



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Penyelesaian akhir Setelah semua aset non kas direalisasi menjadi kas dan kewajiban telah diselesaikan, firma AB mengembalikan modal kepada para sekutu. A Capital



Initial balance



B Capital



$25,000



$35,000



Deficiency



(3,500)



(1,500)



Deficiency



(7,000)



Deficiency



(5,600)



(3,000) Initial balance (2,400) From Inventory 28,100 From Plant Assets



8,900



Cash



From A/R 6/22/16



Liability paid



$10,000 25,000 30,000 22,000 (50,000) 11



JURNAL LIKUIDASI PERSEKUTUAN Penyelesaian akhir



Date 5/1



Accounts



A, Capital



$8,900



B, Capital



28,100



Cash



6/22/16



Debit



Credit



$37,000



12



LIKUIDASI PERSEKUTUAN : PARTNER MENGALAMI INSOLVENCY Dalam likuidasi persekutuan yang solvent, tersedia banyak dan sumber dana untuk membayar kreditur dan mendistribusikan uang kas ke para partner. Tetapi, dalam proses likuidasi mungkin terjadi rugi yang akan menyebabkan modal sekutu menjadi bersaldo debit. Bila hal ini terjadi, maka sekutu dengan saldo modal debit mempunyai kewajiban untuk menyerahkan asset pribadinya ke sekutu yang saldo modalnya kredit. Bila sekutu tersebut tidak mempunyai harta pribadi, maka saldo modal debit akan ditanggung oleh sekutu yang punya modal positif (yang bersaldo kredit). 6/22/16



13



LIKUIDASI PERSEKUTUAN : PARTNER MENGALAMI INSOLVENCY Persekutuan A, B, dan C dalam proses likuidasi dan setelah asset-asetnya dijual dan semua hutanghutangnya dibayar, akun-akunnya menunjukkan angka sbb: Debit Credit Cash $ 25,000 A, Capital (40%) 3,000 B, Capital (40%) $ 16,000 C, Capital (20%) 12,000 $ 28,000 $ 28,000



6/22/16



14



LIKUIDASI PERSEKUTUAN : PARTNER MENGALAMI INSOLVENCY Cash A, Capital (40%) B, Capital (40%) C, Capital (20%)



$



Debit 25,000 3,000



Credit



$ $ A Capital



28,000 B Capital



$



16,000 12,000 28,000



C Capital



Initial balance



($3,000)



$16,000



$12,000



A, Deficiency



+ 3,000



(2,000)



(1,000)



6/22/16



15



LIKUIDASI PERSEKUTUAN : PARTNER MENGALAMI INSOLVENCY Cash A, Capital (40%) B, Capital (40%) C, Capital (20%)



$



Debit 25,000 0



Credit



$ $ A Capital



25,000 B Capital



$



14,000 11,000 25,000



C Capital



Initial balance



($3,000)



$16,000



$12,000



A, Deficiency



+ 3,000



(2,000)



(1,000)



$14,000



$11,000



0



6/22/16



16



LIKUIDASI PERSEKUTUAN : PARTNER MENGALAMI INSOLVENCY A Capital



B Capital



C Capital



Initial balance



($3,000)



$16,000



$12,000



A, Deficiency



+ 3,000



(2,000)



(1,000)



$14,000



$11,000



0



JURNAL Date 5/1



Accounts



Debit



B, Capital



$2,000



C, Capital



1,000



A, Capital Date 5/1



6/22/16



Accounts



$3,000 Debit



B, Capital



$14,000



C, Capital



11,000



Cash



Credit



Credit



$25,000 17



SAFE PAYMENT TO PARTNER Biasanya proses likuidasi memakan waktu yang tidak sebentar dan terdapat cash yang tersedia untuk didistribusikan setelah semua liabilitas dibayar tetapi sebelum semua asset terjual.



6/22/16



18



SAFE PAYMENT TO PARTNER Bila para sekutu sepakat untuk mendistribusikan uang kas yang ada sebelum semua asset terjual dan sebelum semua laba/rugi atas penjualan aset tersebut terealisir, maka yang menjadi masalah adalah bagaimana mendistribusikan kas secara aman kepada para sekutu agar ketika aset dijual dan menghasilkan kerugian, para sekutu tidak perlu diminta kembali uangnya. Untuk mengatasi hal ini maka dibuatlah satu cara yang disebut safe payment to partners.



6/22/16



19



SAFE PAYMENT TO PARTNER Perhitungan Safe payments didasarkan kepada asumsi:  Semua sekutu secara personal tidak solvent  Semua aset non kas mencerminkan kemungkinan rugi  Persekutuan mungkin menahan sebagian uang untuk membayar beban likuidasi, hutang yang tidak tercatat, dan kontinjensi secara umum 6/22/16



20



SAFE PAYMENT TO PARTNER Persekutuan A, B, dan C sedang dalam proses likuidasi dan akun-akunnya menunjukkan saldo sbb: Debits Cash Loan due from B Land Buildings – net



$



$



80,000 10,000 20,000 140,000 250,000



Credits Loan payable to C A Capital (50%) B Capital (30%) C Capital (20%)



$



$



20,000 50,000 70,000 110,000 250,000



Semua hutang selain hutang ke sekutu telah dibayar dan para sekutu memperkirakan bahwa penjualan tanah & bangunan akan memakan waktu berbulanbulan. Oleh karena itu mereka sepakat bhw uang kas yang ada di perusahaan selain $10,000 untuk menutupi 6/22/16



21



SAFE PAYMENT TO PARTNER Berdasarkan informasi ini, kita akan membuat skedul safe payments. Possible Losses



Partner’s equity (capital + loan balances)



6/22/16



A Equity (50%) $50,000



B Equity (30%) $60,000



C Equity (20%) $130,000



22



SAFE PAYMENT TO PARTNER Berdasarkan informasi ini, kita akan membuat skedul safe payments. Possible Losses



Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of land & buildings



A Equity (50%) $50,000



C Equity (20%) $130,000



(48,000) 12,000



(32,000) 98,000



(80,000) 160,000 (30,000)



6/22/16



B Equity (30%) $60,000



23



SAFE PAYMENT TO PARTNER Berdasarkan informasi ini, kita akan membuat skedul safe payments. Possible Losses



Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of land & buildings Possible loss on contingencies Cash withheld for contingencies



6/22/16



A Equity (50%) $50,000



B Equity (30%) $60,000



C Equity (20%) $130,000



(30,000)



(48,000) 12,000



(32,000) 98,000



(5,000) (35,000)



(3,000) 9,000



(2,000) 96,000



(80,000) 160,000



10,000



24



SAFE PAYMENT TO PARTNER Berdasarkan informasi ini, kita akan membuat skedul safe payments. Possible Losses



Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of land & buildings



A Equity (50%) $50,000



B Equity (30%) $60,000



C Equity (20%) $130,000



(30,000)



(48,000) 12,000



(32,000) 98,000



(5,000) (35,000)



(3,000) 9,000



(2,000) 96,000



35,000



(21,000)



(14,000)



(12,000)



82,000



(80,000) 160,000



Possible loss on contingencies Cash withheld for contingencies



10,000



Possible loss from A A debit balanced allocated 60:40 to B &



6/22/16



C



25



SAFE PAYMENT TO PARTNER Berdasarkan informasi ini, kita akan membuat skedul safe payments. Possible Losses



Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of land & buildings



A Equity B Equity (50%) (30%) $50,000 $60,000



C Equity (20%) $130,000



(80,000) 160,000



Possible loss on contingencies Cash withheld for contingencies



10,000



(30,000)



(48,000) 12,000



(32,000) 98,000



(5,000) (35,000)



(3,000) 9,000



(2,000) 96,000



35,000



(21,000)



(14,000)



(12,000)



82,000



12,000



(12,000)



Possible loss from A A debit balanced allocated 60:40 to B & Possible loss from B B debit balanced assigned to C 6/22/16



C



$70,000 26



SAFE PAYMENT TO PARTNER Possible Losses Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of land & buildings



A Equity B Equity (50%) (30%) $50,000 $60,000



C Equity (20%) $130,000



(80,000) 160,000



Possible loss on contingencies Cash withheld for contingencies



10,000



(30,000)



(48,000) 12,000



(32,000) 98,000



(5,000) (35,000)



(3,000) 9,000



(2,000) 96,000



35,000



(21,000)



(14,000)



(12,000)



82,000



12,000



(12,000)



Possible loss from A A debit balanced allocated 60:40 to B &



C



Possible loss from B B debit balanced assigned to C



Date 5/1



Accounts



C, Capital Loan from C



6/22/16



Cash



$70,000



Debit



Credit



$50,000 20,000 $70,000 27



SAFE PAYMENT TO PARTNER Susunan modal setelah pembayaran kepada partner C : Debits Cash Loan due from B Land Buildings – net



$



$



6/22/16



Credits 10,000 A Capital (50%) 10,000 B Capital (30%) 20,000 C Capital (20%) 140,000 180,000



$



50,000 70,000 60,000



$



180,000



28



Advance Distribution Requires Partner Approval Setiap distribusi kepada para sekutu sebelum semua laba dan rugi direalisir dan diakui memerlukan persetujuan seluruh sekutu.



6/22/16



29



Advance Distribution Requires Partner Approval X, Y, dan Z adalah para sekutu yang membagi laba dan rugi secara sama rata dan perusahaan sedang dalam proses likuidasi. Saldo akun-akun perusahaan setelah semua utang perusahaan dibayar, tampak sbb: Debits Cash Equipment X Capital



$ $



6/22/16



Credits 30,000 X Loan 45,000 Y Capital 10,000 Z Capital 85,000



$ $



15,000 30,000 40,000 85,000



30



Advance Distribution Requires Partner Approval SAFE PAYMENT SCHEDULE Possible Losses Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of Equipment



X Equity $5,000



Y Equity



Z Equity



$30,000



$40,000



(10,000)



(15,000) 15,000



(15,000) 25,000



10,000



(5,000)



(5,000)



10,000



20,000



(15,000) 45,000



Possible loss from X debit balance X debit balanced allocated 50:50 to Y&Z



6/22/16



31



Advance Distribution Requires Partner Approval Possible Losses Partner’s equity (capital + loan balances) Possible loss on noncash assets Book value of Equipment



X Equity $5,000



Y Equity



Z Equity



$30,000



$40,000



(10,000)



(15,000) 15,000



(15,000) 25,000



10,000



(5,000)



(5,000)



10,000



20,000



(15,000) 45,000



Possible loss from X debit balance X debit balanced allocated 50:50 to Y&Z



Bila kas yang ada akan didistribusikan, maka $10,000 akan didistribusikan kepada Y, dan $20,000 kepada Z, berdasarkan perhitungan safe payments . Namun X dapat mengajukan keberatan terhadap pembagian 6/22/16 32 tsb.



INSTALLMENT



LIQUIDATION



An orderly liquidation of a solvent partnership maybe carried out with distribution of available cash on a regular basis until all non cash assets are converted into cash.



6/22/16



33



INSTALLMENT



LIQUIDATION



Hutang kepada selain sekutu harus dibayar terlebih dulu sebelum dilakukan pendistribusian kas kepada para sekutu. Begitu uang kas tersedia untuk dibagikan kepada para sekutu, jumlah yang akan dibagikan dapat dihitung dengan membuat suatu skedul safe payments untuk setiap installment liquidation. 6/22/16



34



INSTALLMENT



LIQUIDATION



Skedul safe payment tidak diperlukan bila akun modal para sekutu pada saat proses likuidasi dimulai rationya sama dengan ratio profit sharing dan tidak ada lagi saldo pinjaman atau uang muka para sekutu.



6/22/16



35



INSTALLMENT



LIQUIDATION



Persekutuan XYZ akan dilikuidasi segera setelah 31 Desember 2010. Semua kas ditangan kecuali $20,000 untuk kemungkinan kontinjensi akan didistribusikan setiap akhir bulan sampai proses likuidasi berakhir. Profit sharing XYZ masing-masing 50%, 30%, dan 20%. Neraca persekutuan per 31 Desember 2010, tampak sbb: Assets Cash A/R– net Loan to Z Inventories Land Equipment – net Goodwill



$



$



6/22/16



240,000 280,000 40,000 400,000 100,000 300,000 40,000 1,400,000



Liabilities & Equitues Accounts payable Notes payable Loan from Y X Capital Y Capital Z Capital



$



300,000 200,000 20,000 340,000 340,000 200,000



$



1,400,000



36



INSTALLMENT



LIQUIDATION



Januari



Loan to Z dioffset dengan saldo modalnya; goodwill dihapuskan; piutang



2011



dapat ditagih $200,000; inventory yang harga perolehannya $160,000 dapat dijual seharga $200,000; kas didistribusikan.



6/22/16



37



SAFE PAYMENT



6/22/16



38



INSTALLMENT



LIQUIDATION



Februari



Equipment dengan harga perolehan $80,000 dijual seharga



2011



$60,000; sisa inventory dijual $180,000; biaya likuidasi $4,000 dibayar; utang $8,000 ditemukan; kas didistribusikan.



6/22/16



39



SAFE PAYMENT



6/22/16



40



INSTALLMENT



LIQUIDATION



Maret



Tanah dijual seharga $150,000; biaya likuidasi $5,000 dibayar;



2011



kas didistribusikan.



6/22/16



41



SAFE PAYMENT



6/22/16



42